مشترک نیکوست شوید و از آخرین مقالات و تحلیل‌های حوزه سرمایه گذاری با خبر شوید

بلاگ نیک وست

استراتژی سرمایه گذاری روی ارزش شرکت ها
استراتژی سرمایه گذاری روی ارزش شرکت ها
سرمایه گذاری

استراتژی سرمایه گذاری روی ارزش شرکت ها 

 

با این راهنمای جامع میتوانید مانند بهترین سرمایه گذاران جهان عمل کنید

سرمایه گذاری روی ارزش، نوعی استراتژی سرمایه گذاری است که توسط بن گراهام، مربی و معلم وارن بافت معرفی شده است.

استراتژی سرمایه گذاری روی ارزش بیان می کند که بهترین راه برای سرمایه گذاری های بزرگ این است که شرکتهایی را پیدا کنید که عملکرد عالی داشته باشند و توسط افراد عالی مدیریت شوند و قیمت خیلی پایین تری از ارزش واقعیشان داشته باشند.

طبق گفته ی بن گراهام، شرکتی که قیمت سهام آن پایین است ارزش سرمایه گذاری را دارد البته درصورتی که بتواند ارزش نقدینگی خود را حفظ کند.

امروزه هنوز هم اصول اولیه و اساسی سرمایه گذاری پا برجاست و سرمایه گذاری ارزش هنوز هم یک استراتژی خوب برای سرمایه گذاری محسوب می شود.

آیا استراتژی سرمایه گذاری روی ارزش می تواند برای ما ثروت ایجاد کند؟

زمانی که وارن بافت برای اولین بار شروع به سرمایه گذاری کرد، استراتژی سرمایه گذاری  روی  ارزش بود که او را به سرعت به جلو راند و از پول کمی که داشت ثروتی عظیم ایجاد کرد.

به طور خلاصه می توان گفت استراتژی سرمایه گذاری روی ارزش می تواند پول زیادی به سمت شما بیاورد.

در حقیقت:

تا به امروز، بسیاری از موفق ترین سرمایه گذاران جهان توانسته اند به نوعی روی سرمایه گذاری ارزش پیشرفت کنند.

بازده استراتژی سرمایه گذاری

زمانی که شرکتی در بازار کم ارزش شود، قیمت آن بالا می رود تا ارزش واقعی خود را افزایش دهد، در این شرایط بازده سرمایه گذاری با ارزش انجام می شود.

گاهی هم ممکن است بعد از خرید سهام یک شرکت ارزش آن کم میشود، این اتفاق ممکن است ناگهان صورت گیرد، امکان هم دارد که چندین سال طول بکشد.

استراتژی سرمایه گذاری روی ارزش

چند استراتژی کلیدی در سرمایه گذاری ارزش وجود دارد که مهمترین آنها را ارزیابی می کنیم.

البته مهمترین مسئله، یادگیری نحوه ی شناسایی شرکتهایی است که کم ارزش هستند.

اما در اینجا چند نکته وجود دارد:

اینکه یاد بگیرید شرکتهای کم ارزش را شناسایی کنید یک مهارت است زیرا بازار نمی تواند شرکتهای کم ارزش را ارزیابی کند اگر هم بتواند هرگز آن را آشکار نمی کند.

علاوه بر شناسایی شرکتهای کم ارزش، باید اطمینان حاصل کنید که این شرکتها از کیفیت بالایی نیز از لحاظ عملکرد برخوردارند تا بتوانید آن را در بلند مدت نگهداری کنید.

علاوه بر شناسایی استراتژی های پشت این نوع سرمایه گذاری، باید بتوانید تئوری های سرمایه گذاری ارزش و قوانین ناشی از سرمایه گذاری را هم یاد بگیرید.

تئوری سرمایه گذاری ارزش

برای بن گراهام، سرمایه گذاری ارزش به معنای پیدا کردن شرکت هایی است که کم ارزش بوده و منتظر می مانند تا بازار آنها را به ارزش واقعی شان برساند.

اما زمانی که وارن بافت شروع به سرمایه گذاری کرد اقتصاد خیلی تغییر کرده بود و یافتن شرکتهایی که واقعا کم ارزش شده اند به راحتی زمان بن گراهام نبود.

پس چه اتفاقی افتاد؟

برای وارن بافت و کسانی که روشهای او را پیروی می کردند پیدا کردن شرکتهای کم ارزش کافی نبود.

بلکه علاوه بر پیدا کردن شرکتهای کم ارزش این شرکتها باید قیمت کمی هم می داشتند.

وارن بافت دو قانون برای سرمایه گذاری دارد:

قانون شماره ۱: پول خود را از دست ندهید.

قانون شماره ۲: هرگز قانون شماره ۱ را فراموش نکنید.

اینجا همان جایی است که قانون شماره ۱ بافت از آن سرچشمه میگیرد.

قوانین سرمایه گذاری ارزش

سرمایه گذاری ارزش میگوید شما باید یک شرکت را زیر ارزش واقعی آن بخرید تا بتوانید سود کنید.

همانطور که قبلا هم گفتیم، یادگیری نحوه ی شناسایی شرکتهای کم ارزش نیاز به دانش و آموزش کافی دارد.

خوشبختانه  منابع زیادی وجود دارد که می توانید در مورد استراتژی ها و اصول سرمایه گذاری ارزش دانش لازم را کسب کنید.

تکنیک های ارزش گذاری

در ابتدا سرمایه گذاری ارزش به نظر خیلی پیچیده نمی آید. این امر مستلزم خرید سهام شرکتهایی است که قیمت پایین تری از ارزش واقعی شان دارند. اگرچه یافتن چنین شرکتهایی گاهی می تواند به یک چالش سخت تبدیل شود. در زیر یک سری نکات و ابزارهایی ارائه شده است که می تواند به شما در سرمایه گذاری ارزش کمک کند.

نکاتی درباره سرمایه گذاری

نکته شماره ۱: ترس دوست شماست

یکی از مواردی که باعث کاهش قیمت سهام شرکتها میشود به گونه ای که قیمت آنها پایین تر از ارزش واقعی شان میشود، ترس است.

ترس همیشه بازار را تغییر می دهد و تعیین اینکه آیا این ترس توجیه پذیر است به عهده ی شماست.

اگر توجیهی برای آن نداشتید می توانید آن سهام را خریداری کنید.

نکته ی شماره ۲: روی دراز مدت تمرکز کنید

سرمایه گذاری ارزش طرحی برای سریع ثروتمند شدن نیست. وقتی موفق میشوید که شرکتی را با شرایطی که گفتیم پیدا کنید شاید لازم باشد زمان زیادی را صبر کنید تا بازار به اشتباه خود پی ببرد و قیمت واقعی شرکت را به آن بدهد.

زمانی که به عنوان یک سرمایه گذار ارزشی در بازار مشغول فعالیت هستید بهتر است خیلی صبور باشید و روی سودهای بلند مدت تمرکز کنید.

نکته ی شماره ۳: تحقیق کنید

سرمایه گذاران ارزشی موفق قطعا شرکت ها را تصادفی انتخاب نمی کنند.

آنها قبل از سرمایه گذاری در بورس شرکت را به طور کامل تجزیه و تحلیل می کنند تا بتوانند پتانسیل سرمایه گذاری ارزش را به درستی تعیین کنند.

یادگیری دقیق نحوه ی تجزیه و تحلیل سهام در این روش، چیزی است که به مطالعه عمیق و صرف وقت نیاز دارد.

در نهایت اگر میخواهید به عنوان یک سرمایه گذار ارزشی وارد بازار سهام شوید و موفق شوید حتما قبل از ورود به بازار روی تمام زمینه های انتخاب خود تحقیق کنید.

 

سرمایه گذاری روی ارزش بازار و شرکت

مطالب مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

بخش های ضروری علامت گذاری شده اند *